Jaarafsluiting 2025

Het jaar 2025 is voorbij. Ons eerste volledige jaar in Elders. Het jaar dat Hondje overleed en Doggy op haar eigen wijze (met en zonder spatie) ook veel nieuwe vreugde brengt in ons huishouden. Maar 2025 was ook het jaar waarin ik openlijk toegaf dat het FIRE-getal meer dan bereikt is, en het was mijn eerste volledige moestuinjaar hier in Elders. Persoonlijk een meer dan memorabel jaar dus. Ondanks de nog steeds deplorabele toestand van de wereld…

Voor de 38e keer kijk ik terug op een kwartaal. Voor de tiende keer sluit ik hier een financieel jaar af. Meer dan negen jaar persoonlijke financiële historie. Wat deden de gebeurtenissen in deze wereld én mijn eigen persoonlijke keuzes dit kwartaal met mijn financiën? Kijk mee!

Aandelenmarkten

Wederom begin ik met de Amerikaanse S&P500-index. Bubbel of geen bubbel, dat blijft de vraag. Ik denk ‘bubbel’, maar heb (net als ieder ander) geen enkel idee waar we in de bubbelcyclus zitten. Misschien stijgen we nog wel jaren door in dit tempo voordat we wegzinken in weer een diep en langdurig gat. Misschien begint het zinken morgen wel. Wie het weet mag het zeggen, maar wordt dan vast en zeker niet geloofd.

Ook in het vierde kwartaal was het een vrijwel onafgebroken lijn omhoog. Wel iets langzamer dan daarvoor, maar ja. Met een beginstand van 5.881,63, een dieptepunt van rond de 5.000 punten begin april, en een eindstand van 6.845,50 (totale stijging in 2025 16,4 procent) valt er weinig aan te merken op het totale rendement. Behalve die ene hardnekkige vraag: waar is het op gebaseerd? Op verwachtingen. Menselijke emoties. Meestal een wankele basis.

De Europese beurzen zijn ongemerkt het afgelopen half jaar toch wel een paar procent omhoog gekropen. Spectaculair is het allemaal niet, maar toch. De ESTX600 is 2025 begonnen op een stand van 507,62 en geëindigd op een stand van 592,19. Dat is toch een stijging van 16,7 procent. Een fractie beter dan de Amerikanen. Wat zal Trump daarvan balen…

Dan de rente. Eind oktober en medio december verlaagde de FED de rente met 0,25 procentpunt. Nog steeds veel te weinig naar de zin van Koning Wortel de Tweede, die eigenlijk een fors lagere rente nodig heeft om de effecten van zijn ‘economische beleid’ te maskeren. De ECB hield de rente ook in het laatste kwartaal ongewijzigd.

In onderstaande grafiek zie je de Federal Funds Target Range – Lower Limit (DFEDTARL) van de Amerikaanse FED, en de Deposit Facility van de Europese Centrale Bank.

Verder kijk ik ook elk kwartaal naar de VIX-index, ook wel bekend als de Fear Index, de maatstaf van volatiliteit in de Amerikaanse markt. Die is nog lang niet in crisis-stand. In de financiële crisis van 2008 – 2009 haalde de index standen boven de 80. Aan het begin van de coronapandemie stond er een stand net iets boven de 65 op de borden. Afgelopen jaar lag de piek net iets boven de 45 toen oom Donald zijn importtarieven aankondigde. De huidige standen zijn dan ‘normaal’ te noemen.

En zoals gebruikelijk ook een blik op de dollarkoers. Sinds begin dit jaar is de dollar behoorlijk verzwakt, maar net als in het derde kwartaal kwam de dollar ook in het vierde kwartaal nauwelijks in beweging. Aan het einde van het vierde kwartaal van 2024 kreeg je voor € 1,00 ongeveer US$ 1,03. Aan het einde van het derde kwartaal van 2025 was dat US$ 1,17. En eind 2025 kreeg je voor € 1,00 precies US$ 1,175.

Ik heb zelf alleen nog indirecte blootstelling aan de Amerikaanse dollar, voor mijn eigen portefeuillebeheer is de dollar niet meer van belang. De laatste dollartransactie in mijn administratie dateert van februari 2022.

Mijn portefeuille

Mijn portefeuille beweegt keurig mee met de wereldwijde aandelenmarkten en obligatiemarkten, met dank aan VWRL en IUSN aangevuld met enkele dividend-ETFs. Dit kwartaal ben ik doorgegaan met het kopen van dividend-ETFs. Gewoon omdat ik meer dividend wil ontvangen.

MaandFondsAantalKoers
OktoberiShares STOXX Global Select Dividend 100 UCITS ETF (ISPA)9532,3000
NovemberVanEck Dev Markets Dividend Leaders ETF (TDIV)3546,0950
DecemberVanEck Dev Markets Dividend Leaders ETF (TDIV)5047,7900

En ik volgde dus ook mooi de bewegingen van de markt. Die steeds nerveuzer wordt. Mensen praten en schrijven over uitstappen. Maar de kopen-en-vasthouden belegger blijft rustig doorgaan. Want je kunt immers alleen achteraf bepalen of je op het goede moment in- en uitgestapt bent. Tenzij je een kristallen bol hebt. En die heb ik niet.

Deze grafiek toont mijn totale inleg, die nog steeds elke maand een stapje omhoog maakt, en de beweeglijke waarde van mijn beleggingsportefeuille. Zolang de waarde hoger is dan de inleg, is er niks aan de hand. En mocht de waarde ooit lager worden dan de inleg, dan is er ook nog niks aan de hand. Ik heb nog een lange beleggingshorizon.

In onderstaande tabel zie je het percentage dat mijn portefeuille nu hoger (+) of lager (-/-) staat dan de totale inleg die ik gedaan heb, en je ziet de True-Time Weighted Rate of Return (TTWOR). Beide bekijk ik voor het laatste jaar plus één kwartaal.

Indicator2024Q42025Q12025Q22025Q32025Q4
% boven inleg81,2%76,9%77,8%84,4%93,1%
TTWOR (annualized)18,8%-/-5,21%-/-0,20%31,5%22,6%

Dividend en Spaarrente

In het vierde kwartaal van 2025 ontving ik netto € 2.458,92 aan dividend op mijn rekening. In het vierde kwartaal van 2024 was dat nog € 1.669,13 en in het derde kwartaal van 2025 ontving ik netto € 2.676,79.

Bijzonder aan dit kwartaal was dat ik twee dividendbetalingen van VWRL registreerde. Begin oktober ontving ik de betaling over het derde kwartaal, en op 31 december de betaling over het vierde kwartaal. Zo kwam VWRL dit jaar toch aan vier dividendbetalingen.

Ik registreer mijn dividend op netto contante basis in Euro’s, de basisvaluta van mijn administratie. Dat betekent dat ik het netto dividendbedrag opneem in mijn administratie op het moment dat het op mijn beleggingsrekening bijgeschreven wordt. Als het een dividend in buitenlandse valuta (Amerikaanse dollar of een andere valuta) is, dan reken ik het om naar Euro’s tegen de wisselkoers van het moment van ontvangen op mijn rekening.

Bij mijn laatste analyse van mijn dividendrendement heb ik ook gekeken naar het Forward Dividend. Het Forward Dividend bereken ik door het netto uitbetaalde dividend per aandeel van de afgelopen vier kwartalen te vermenigvuldigen met mijn huidige aantal aandelen. Voor 2025 verwachtte ik op basis van de afgelopen jaren ongeveer € 7.900 aan dividend.

In werkelijkheid heb ik in 2025 netto € 8.554,57 aan dividend ontvangen. Dankzij het bijkopen van dividend-ETFs, maar ook omdat het dividend per aandeel voor al mijn ETFs een paar procent gegroeid is.

Mijn Forward Dividend verwachting voor 2026 is minstens € 9.500. Het bijkopen van dividend-ETFs werpt nog steeds z’n vruchten af.

Dan de spaarrente. Nadat Lloyds de rente in mei van 2,00 procent naar 1,50 procent verlaagde is er hier niks meer gebeurd. Mijn kleine bufferspaarrekening bij ABN AMRO geeft ook nog steeds 1,25 procent rente. Rust bij de ECB, dus ook rust op de spaarmarkt.

Spaarpercentage

In de loop van het tweede kwartaal van 2024 ben ik begonnen met het berekenen van mijn spaarpercentage met behulp van een rapport in GnuCash. Het vierde kwartaal van 2025 was normaal te noemen.

Over mijn spaarpercentage over het hele jaar 2025 ben ik meer dan tevreden. Ik had voor dit jaar geen specifieke doelstelling voor mijn spaarpercentage vastgesteld. Over het hele jaar verwachtte ik tussen de 35 en 40 procent uit te komen, in lijn met mijn langjarig gemiddelde. Volgens GnuCash zit ik aan het einde van het vierde kwartaal op 50,2 procent voor dit jaar.

Mijn spaarpercentage houd ik al bij sinds 2003. Meerjarig doe ik het met deze score nog helemaal niet zo slecht. Hopelijk lukt dit in 2026 ook weer.

Activa

Vrijwel al mijn bezittingen (‘activa’) zijn op waarde nul (€ 0,00) gewaardeerd. Alleen de waarde van mijn auto houd ik apart bij.

Ik heb sinds december 2023 in totaal ruim 46.000 kilometer gereden met mijn dinosaurussap verstokende racemonster. Op basis van kenteken en huidige kilometerstand heb ik de huidige waarde opgezocht in de ANWB Koerslijst. Ik gebruik de waarde bij ‘Inruilen bij een autobedrijf’. Die is uiteraard weer iets lager dan de waarde aan het eind van het vorige kwartaal.

Het verschil tussen de waarde aan het einde van het vorige kwartaal en de huidige dagwaarde heb ik als afschrijving geboekt in mijn financiële administratie. Dat zie je als negatieve mutatie op de post Bezittingen terug in onderstaande grafiek.

Eigen Vermogen

Dit kwartaal was er zoals gebruikelijk het reguliere salaris, inleg in mijn beleggingen, en natuurlijk de bewegingen van de beleggingsportefeuille op de golven van de aandelenmarkten. Ook een beetje rente, ABN AMRO keert dat elk kwartaal uit. Verder de gebruikelijke positieve bijdrage van de hypotheekaflossing aan mijn vermogen.

Mijn contanten (het geld op de lopende rekening en de spaarrekening) namen stevig af. Dat komt natuurlijk door het betalen van de rekening voor de nieuwe kozijnen. De inleg op de beleggingsrekening en de aflossing van de hypotheek waren ‘normaal’. De stijgende lijn van de aandelenbeurs maakte dat ik per saldo in het laatste kwartaal ook weer in de plus uitkwam. Groei.

Over het hele jaar 2025 is mijn eigen vermogen gegroeid met 6,8 procent. Alle factoren behalve het spaarsaldo leverden een positieve bijdrage, maar de belangrijkste was de wispelturige maar uiteindelijk toch zeer goede aandelenmarkt in 2025.

En dat leidt tot onderstaande ontwikkeling van mijn vermogen per kwartaal. Een normaal spaarpercentage, en ook weer groei.

Bijzondere Uitgave(n)

Ook in het vierde kwartaal verwenden we onszelf en Doggy met extra ‘benodigdheden’ voor Doggy. Daarnaast heb ik begin oktober mijn jaarlijkse voorraadje whisky laten bezorgen. Er zijn al enkele avonden doorgebracht in mijn stoel voor de haard met Doggy op schoot, en met een boek (op de e-reader) en een glaasje whisky onder handbereik. Klein geluk.

Hoe was jouw laatste kwartaal van 2025?

Je kunt alle oude kwartaalberichten teruglezen via mijn overzichtspagina.

Derde kwartaal 2025

  • Berichtcategorie:Financiën

Het derde kwartaal van 2025 is voorbij, het najaar is begonnen. Stilletjes begin ik na te denken over het opzetten van de kerstboom, al is er van vrede op aarde nog steeds weinig te merken.

Een beetje later dan normaal (want er was belangrijker nieuws) kijk ik, voor de 37e keer, terug op een kwartaal. Meer dan negen jaar persoonlijke financiële historie. Wat deden de gebeurtenissen in deze wereld én mijn eigen persoonlijke keuzes dit kwartaal met mijn financiën? Kijk mee! De eerste kwartaalrapportage met mijn grafieken in de nieuwe huisstijl.

Aandelenmarkten

Ook dit keer begin ik met de Amerikaanse S&P500-index. Aan het einde van het tweede kwartaal tikte de S&P500 weer recordstanden aan. Zelfs waanzin kan normaal worden, schreef ik toen. En ook in het derde kwartaal was het een vrijwel onafgebroken lijn omhoog. Het adagium ‘verkoop in mei en kom in september terug’ was dit jaar niet van toepassing. Ik kijk ernaar en vind er verder weinig van. Eerst maar eens afwachten wanneer en met hoeveel lawaai de AI-bubbel barst. Dan gaan we daarna de scherven wel weer oprapen.

De Europese beurzen bewegen zich, na het herstel van april / mei, vooral horizontaal. Geen sterke stijgingen, maar ook geen dalingen. Met al het nieuws is dat op zich al wonderbaarlijk te noemen.

Bij de centrale banken was het een rustig kwartaal. Ook de FED en de ECB houden zomervakantie…

In september verlaagde de Amerikaanse FED de rente met 0,25 procentpunt. Veel te weinig naar de zin van Koning Wortel de Tweede, maar gezien alle onzekerheden snap ik dat wel. De ECB hield de rente ongewijzigd.

In onderstaande grafiek zie je de Federal Funds Target Range – Lower Limit (DFEDTARL) van de Amerikaanse FED, en de Deposit Facility van de Europese Centrale Bank.

Verder kijk ik ook elk kwartaal naar de VIX-index, ook wel bekend als de Fear Index, de maatstaf van volatiliteit in de markt. Geen bewegingen dit kwartaal. Er zijn natuurlijk ook nog geen nieuwe rampen op ons pad gekomen. Alleen de bestaande rampen, en die accepteren we blijkbaar.

En zoals gebruikelijk ook een blik op de dollarkoers. Sinds begin dit jaar is de dollar behoorlijk verzwakt, maar in het derde kwartaal kwam de dollar nauwelijks in beweging. Aan het einde van het vierde kwartaal van 2024 kreeg je voor € 1,00 ongeveer US$ 1,03. Aan het einde van het tweede kwartaal van 2025 was dat US$ 1,18. En inmiddels krijg je voor € 1,00 ongeveer US$ 1,17.

Ik heb zelf alleen nog indirecte blootstelling aan de Amerikaanse dollar, voor mijn eigen portefeuillebeheer is de dollar niet meer van belang. De laatste dollartransactie in mijn administratie dateert van februari 2022.

Mijn portefeuille

Mijn portefeuille beweegt zoals altijd keurig mee met de wereldwijde aandelenmarkten en obligatiemarkten, met dank aan VWRL en IUSN aangevuld met enkele dividend-ETFs. Dit kwartaal ben ik gewoon doorgegaan met het kopen van dividend-ETFs. Gewoon omdat ik meer dividend wil ontvangen.

MaandFondsAantalKoers
JuliiShares STOXX Global Select Dividend 100 UCITS ETF (ISPA)12031,2000
AugustusiShares STOXX Global Select Dividend 100 UCITS ETF (ISPA)5032,1700
SeptemberiShares STOXX Global Select Dividend 100 UCITS ETF (ISPA)7531,9793

In het derde kwartaal volgde ik ook mooi de bewegingen van de markt. De waarde van mijn portefeuille blijft op een all-time high. De kopen-en-vasthouden belegger blijft gewoon rustig doorgaan.

Deze grafiek komt niet meer uit Portfolio Performance. Want dan zou het de enige grafiek zijn die niet bij de huisstijl past, dat kon mijn obsessieve brein niet aan. Het is ook niet meer de ingewikkelde grafiek van voorheen. Maar gewoon mijn totale inleg, die keurig elke maand een stapje omhoog maakt, en de beweeglijke waarde van mijn beleggingsportefeuille.

In onderstaande tabel zie je het percentage dat mijn portefeuille nu hoger (+) of lager (-/-) staat dan de totale inleg die ik gedaan heb, en je ziet de True-Time Weighted Rate of Return (TTWOR). Beide bekijk ik voor het laatste jaar plus één kwartaal. Het was een wild kwartaal…

Indicator2024 Q32024 Q42025 Q12025 Q22025
Q3
% boven inleg75,5%81,2%76,9%77,8%84,4%
TTWOR (annualized)14,7%18,8%-/-5,21%-/-0,20%31,5%

Dividend en Spaarrente

In het derde kwartaal van 2025 ontving ik netto € 2.676,79 aan dividend op mijn rekening. In het derde kwartaal van 2024 was dat nog € 1.951,91 en in het tweede kwartaal van 2025 ontving ik netto € 2.538,64. Het is op het nippertje een nieuw record, € 2,60 hoger dan het vorige record in het tweede kwartaal van 2024.

Ik registreer mijn dividend op netto contante basis in Euro’s, de basisvaluta van mijn administratie. Dat betekent dat ik het netto dividendbedrag opneem in mijn administratie op het moment dat het op mijn beleggingsrekening bijgeschreven wordt. Als het een dividend in buitenlandse valuta (Amerikaanse dollar of een andere valuta) is, dan reken ik het om naar Euro’s tegen de wisselkoers van het moment van ontvangen op mijn rekening.

Bij mijn laatste analyse van mijn dividendrendement heb ik ook gekeken naar het Forward Dividend. Het Forward Dividend bereken ik door het netto uitbetaalde dividend per aandeel van de afgelopen vier kwartalen te vermenigvuldigen met mijn huidige aantal aandelen. Voor 2025 verwachtte ik op basis van de afgelopen jaren een vrij vlakke ontwikkeling van het dividend.

In het derde kwartaal heb ik mijn Forward Dividend verwachting neerwaarts bijgesteld van € 8.425 naar € 8.007. Het bijkopen van dividend-ETFs werpt nog steeds z’n vruchten af, maar doordat VWRL z’n dividendbetalingen over de kwartaalgrens heen getild heeft ontvang ik dit jaar naar verwachting voor dit fonds maar drie dividendbetalingen in plaats van vier.

Dan de spaarrente. Nadat Lloyds de rente in mei van 2,00 procent naar 1,50 procent verlaagde is er hier in het derde kwartaal niks meer gebeurd. Mijn kleine bufferspaarrekening bij ABN AMRO geeft momenteel 1,25 procent rente, iets lager dan de 1,50 procent uit het eerste kwartaal.

Spaarpercentage

In de loop van het tweede kwartaal van 2024 ben ik begonnen met het berekenen van mijn spaarpercentage met behulp van een rapport in GnuCash.

Het beeld van mijn spaarpercentage in het derde kwartaal valt me niet tegen, ik zat elke maand boven de 50 procent. Ik heb voor 2025 geen specifieke doelstelling voor mijn spaarpercentage vastgesteld. Over het hele jaar verwacht ik tussen de 35 en 40 procent uit te komen, in lijn met mijn langjarig gemiddelde. Volgens GnuCash zit ik aan het einde van het derde kwartaal op 50,1 procent voor dit jaar.

Eigen Vermogen

Dit kwartaal was er zoals gebruikelijk het reguliere salaris, inleg in mijn beleggingen, en natuurlijk de bewegingen van de beleggingsportefeuille op de golven van de aandelenmarkten. Ook een beetje rente, ABN AMRO keert dat elk kwartaal uit. Verder de gebruikelijke positieve bijdrage van de hypotheekaflossing aan mijn vermogen. Dit kwartaal zit het merendeel van de groei in de bewegingen van de aandelenportefeuille.

Ik heb sinds december 2023 in totaal ruim 41.000 kilometer gereden met mijn dinosaurussap verstokende racemonster. Op basis van kenteken en huidige kilometerstand heb ik de huidige waarde opgezocht in de ANWB Koerslijst. Ik gebruik de waarde bij ‘Inruilen bij een autobedrijf’. Die is uiteraard weer iets lager dan de waarde aan het eind van het vorige kwartaal. Het verschil tussen de waarde aan het einde van het vorige kwartaal en de huidige dagwaarde heb ik als afschrijving geboekt in mijn financiële administratie. Dat zie je als negatieve mutatie op de post Bezittingen terug in onderstaande grafiek.

Mijn contanten (het geld op de lopende rekening en de spaarrekening) namen stevig af. Dat komt door mijn bijzondere uitgaven, meer daarover zoals gebruikelijk aan het eind van deze blogpost.

En dat leidt tot onderstaande ontwikkeling van mijn vermogen per kwartaal. Ook dit kwartaal weer groei! In het derde kwartaal van 2025 is mijn eigen vermogen gegroeid met 3,8 procent.

Bijzondere Uitgave(n)

De meest bijzondere uitgaven van dit kwartaal waren uiteraard de spulletjes die we kochten voor Doggy. Na het overlijden van Hondje hebben we de meeste spullen weggegeven, en Doggy is ook nog een maatje kleiner dan Hondje was. Het is heerlijk om weer een beestje te mogen verwennen

En verder was er een heel erg groot bedrag dat we hebben uitgegeven aan nieuwe kozijnen, ramen, en buitendeuren. We laten alles in één keer vervangen. Een deel hebben we in september betaald, en de rest betalen we in het vierde kwartaal. En ook daarvoor heb ik mijn voorzieningen. Waarbij ik dit meer zie als een investering dan als een uitgave.

Hoe was jouw derde kwartaal van 2025?

Je kunt alle oude kwartaalberichten teruglezen via mijn overzichtspagina.

Het magische FIRE-getal

  • Berichtcategorie:Financiën

Het stond gecamoufleerd in een zinnetje in mijn blog over het experiment met de driedaagse werkweek. “Ik kan morgen zelfs helemaal stoppen als ik dat wil”. Dat werd natuurlijk feilloos opgepikt door mede-blogger Luxe Of Zuinig, die rond dezelfde tijd een blogpost publiceerde over de berekening van de buffer voor financiële onafhankelijkheid. En die ernaar vroeg.

Zoals ik in mijn reactie destijds al aangaf hik ik daar een beetje tegenaan, omdat ik voorzichtig ben met het delen van bedragen. Maar ik had beloofd om er eens met Geldnerd samen over na te denken. Dus hier komt het resultaat van de gezamenlijke trillingen van onze denkramen.

Financiële onafhankelijkheid

De afgelopen tien jaar heb ik regelmatig geschreven over mijn visie op FIRE voor loonslaven. Dat was ook de basis voor mijn eigen FIRE-calculator.

De FIRE Calculator deelt jouw leven eigenlijk op in drie fasen. De eerste fase is het normale, werkende bestaan. Je hebt een inkomen uit werk, je hebt uitgaven, en je spaart een deel. Daarmee haal je een bepaald rendement en bouw je vermogen op. De derde fase is de pensioenfase. Je krijgt AOW, je krijgt mogelijk een pensioen uit de tweede pijler van het Nederlandse pensioenstelsel. Misschien ook een zelf opgebouwd aanvullend pensioen uit de derde pijler? En er kan natuurlijk ook nabestaandenpensioen binnenkomen.

Tussen het werkende bestaan en de pensioenfase zit het geheim van eerder stoppen met werken in Nederland. De fase waarin je jouw opgebouwde vermogen gebruikt om van te leven.

De onderstaande grafiek (hier speciaal voor de gelegenheid aangepast aan de nieuwe huisstijl) gebruikte ik voor het eerst in een blogpost van Geldnerd van medio september 2017. Daar stelde ik mijzelf de vraag hoe lang ik nog moest tot het FIRE-punt. En deed ik de voorspelling dat het volgens mijn rekenmodelletjes nog acht jaar zou duren.

En hier zijn we dan. Op de kop af acht jaar later. Uiteindelijk is het allemaal net iets sneller gegaan. ‘De markt’ was mij gunstig gezind. Er waren geen perikelen met werkgevers en banen en inkomen. Ik leef nog. Ik heb geluk gehad.

Waar sta ik?

Bijna zonder cijfers te noemen ga ik jullie meenemen in waar ik nu sta. Hoe het staat met dat magische FIRE-getal.

Maandelijkse uitgaven

We wonen nu ruim een jaar in Elders. En hebben inmiddels dus redelijk goed zicht op ons leven hier, en wat dat betekent voor onze uitgaven per maand. De afgelopen tien jaar is dat op allerlei momenten geoptimaliseerd. En dat optimaliseren blijven we doen, het is een vast onderdeel van mijn financiële systeem.

Tegen huidig prijspeil, en voor de rekensom hieronder, noem ik mijn maandelijkse uitgaven X. Dat is het bedrag dat ik maandelijks nodig heb om van te leven. Hier zit alles in, woonlasten, boodschappen, persoonlijke uitgaven, ook mijn verzekeringen, mijn medische kosten, onderhoud van ons huis, en de vulling van de potjes die ook nodig blijven als ik stop met werken.

Te overbruggen periode

Mijn AOW en mijn pensioen starten naar verwachting als ik 67 jaar en 3 maanden oud ben. Dat is over iets meer dan 150 maanden.

Beschikbaar vermogen

Mijn beschikbare vermogen bestaat uit mijn spaargeld en mijn beleggingsportefeuille. Het vermogen dat in het huis zit kan ik uiteraard niet gebruiken om van te leven, stenen kun je niet eten. Het vrij beschikbare vermogen bestaat uit ruim 200 keer mijn maandelijkse uitgaven, oftewel 200 X. Ruim voldoende om de periode te overbruggen. Onder voorbehoud van wereldoorlogen en andere existentiële rampen.

Beschikbaar pensioen

Daarnaast is er mijn totnogtoe opgebouwde netto pensioen, dat uitgekeerd gaat worden vanaf het moment dat ik 67 jaar en 3 maanden oud ben. Het is inmiddels meer dan genoeg voor mijn maandelijkse uitgaven. Om precies te zijn ruim 150 procent. Er is dus zelfs een behoorlijke buffer voor als de indexatie de komende decennia ook weer tegenvalt.

De rekensom

Simpel dus. Ik heb 150 X nodig om de periode te overbruggen totdat mijn pensioenpotjes beginnen met uitbetalen. Ik heb hier en nu ruim 200 X beschikbaar aan vrij vermogen. Dat genereert rente en dividend, en ik kan mijn beleggingen verkopen en dat geld benutten. En mijn tot op heden opgebouwde nettopensioen dekt voor de periode daarna al ruim 150 procent van mijn maandelijkse uitgaven af.

Dus ik kan morgen stoppen met werken.

De kanttekeningen

Klinkt allemaal goed, toch? Zeker! Maar er zijn nog wel wat kanttekeningen te maken. Besluiten te nemen. Onzekerheden waar we mee om moeten gaan.

De eerste is dat bovenstaande berekening alleen voor mijzelf geldt. Maar ik ben natuurlijk samen met Vriendin. We schelen zes jaar, dus haar overbruggingsperiode is langer. En ik heb geen zicht op haar financiën. En weet niet hoeveel maanden zij nog af te dekken heeft.

En mijn situatie is wel afhankelijk van wat we nog aan grote investeringen doen in ons huis. Binnenkort worden alle kozijnen vervangen. We willen nog iets doen aan de dakisolatie en de afwerking boven en beneden. Een nieuwe keuken, een nieuwe badkamer, en van het gas af. Ik ga die 50X aan marge echt wel nodig hebben…

Ook is er nog het vraagstuk wanneer we het restant hypotheek aflossen. Met onze huidige sneeuwbalstrategie zijn we medio 2033 hypotheekvrij, ruim voor de datum waarop onze huidige en erg lage hypotheekrente afloopt. Als we in plaats daarvan nù onze hypotheek volledig af zouden lossen, dan scheelt dat ruim € 12.500 aan rente. Moeten we toch eens over nadenken. Want zolang de marktrente hoger is dan de rente die wij betalen, vindt de hypotheekverstrekker het geen enkel probleem. En hypotheekrente-aftrek hebben wij al nauwelijks meer. Een paar honderd euro per jaar.

Daarnaast zitten we midden in een pensioenhervorming. Ik ga er van uit dat mijn pensioen na hervorming niet slechter is dan nu. En hoop de komende decennia op iets meer indexatie dan de afgelopen vijftien jaar. Ik heb een marge, maar je weet nooit wat de inflatie gaat doen.

Idem de reeds vele malen uitgestelde belastinghervorming, met name de toekomst van Box 3. Ik ga in mijn berekeningen al uit van fors hogere belastingbetalingen, maar moet natuurlijk nog afwachten wat het allemaal precies gaat betekenen.

De inflatie, die noemde ik al. Mijn berekeningen gaan er van uit dat mijn maandelijkse uitgaven meestijgen met de inflatie. En dat het rendement op mijn resterende vermogen ook minimaal gelijk is aan de inflatie. Krijgen we hyperinflatie en/of langjarig lage of negatieve beleggingsrendementen, dan heeft dat impact op mijn beeld.

En, niet onbelangrijk: Ik vind mijn werk nog heel leuk. Ik ben met een prachtige klus bezig. En heb echt nog een paar jaar nodig om die af te ronden. Om te borgen dat mijn team ook zonder mij door kan gaan met continu verbeteren en zich aanpassen aan veranderende omstandigheden.

In de praktijk zal het dus waarschijnlijk nog wel een paar jaar duren voordat ik echt helemaal stop met werken. Als de klus klaar is, of als het niet leuk meer is. Een aantal van de bovenstaande risico’s zijn dan niet meer van toepassing. Mijn pensioen is duidelijk, en de toekomst van het belastingstelsel hopelijk ook. En de FIRE-pot blijft nog wat langer groeien, FIRE wordt er nog wat FATTER van.

En als…

In maart 2023 schreef ik al over mijn financiële plannen als ik zou stoppen met werken. Dat plan staat nog steeds vrijwel onveranderd overeind.

Voornaamste bron van inkomsten gaat het het dividend uit mijn beleggingen zijn. Mogelijk zoek ik nog een leuke nevenfunctie of af en toe een klusje, maar misschien ook gewoon niet. Het dividendinkomen is aan te vullen met kleine plukje beleggingen die ik verkoop. Het merendeel van mijn geld laat ik gewoon in de beleggingsportefeuille staan. Maximale tijd in de markt om te renderen. Alleen verkopen wat nodig is, met een kleine buffer aan spaargeld. In de praktijk is mijn situatie dus zelfs iets rianter. Door het dividendinkomen hoef ik niet elke maand voor X euro aan beleggingen te verkopen. Maar slechts (X -/- dividendinkomen).

Vooruitlopend op mijn plannen om te stoppen heb ik overigens dit jaar mijn aankoopstrategie bijgesteld. Ik koop alleen nog maar dividend-ETFs. Om nog even te werken aan het dividendinkomen. En dan hoef ik tenminste niet ook nog eens over te stappen naar WEBN, de laatste trend in FIRE-land. Bij de massale overstap van VWRL naar de NT-fondsen heb ik ook al niet meegedaan….

Denken in maanden

De afgelopen periode merk ik wel een omslag in mijn denken. Inmiddels denk ik in maanden tot het moment dat ik ga stoppen met werken. Niet meer in jaren. Dat klinkt als een klein stapje, maar is heel fundamenteel. Het voelt eigenlijk heel bevrijdend.

Dus. Ik ben er. Niet alleen maar in Elders, maar ook op (zelfs voorbij) het FIRE-punt.

Hoe ver ben jij?

Omgaan met risico

  • Berichtcategorie:Financiën

Afgelopen week kreeg ik een mail van een lezer. Het duurde een paar dagen voordat ik die mail tegenkwam, want ik had last van een aanval met ‘comment-spam’, dus ik moest me eerst door een paar honderd comment-meldingen in mijn mailbox heen worstelen voordat ik zijn mail tegenkwam…

Lezer L. is in 2021 passief gaan beleggen en dat bevalt goed. Zijn beleggingshorizon is nog zeker 20 jaar. Maar hij vraagt zich af wat er gebeurt als er over bijvoorbeeld 15 jaar, met tegen die tijd een forse beleggingspot, een dip komt van zeg 40 procent. Hij vraagt zich af hoe ik omga met mijn beleggingsrisico.

Het beleggingsrisico… Na veertig jaar beleggen (en met inmiddels de forse pot) is het nog steeds iets wat ook mij bezighoudt. Twee jaar geleden heb ik daar eens een uitgebreidere blogpost aan gewijd. Wat ik daar schreef is nog steeds onveranderd. Maar met een paar aanvullende observaties.

Risico is een persoonlijk iets. Het zit tussen mijn oren. Maar dat betekent ook dat er iets van gewenning optreedt. De afgelopen vijf jaar heb ik twee substantiële dalingen gezien. De COVID-dip in het voorjaar van 2020, en de Trump-slump eerder dit jaar. Met name die laatste was vrij heftig. Procentueel, maar ook in absolute getallen. Voor mij ging het om meerdere jaarsalarissen die in een paar weken van mijn portefeuillewaarde af gingen. En die er, miraculeus, inmiddels ook weer gewoon bijgekomen zijn. Ik heb een rotsvast vertrouwen dat de markt toch wel weer omhoog gaat. Kan kort duren, kan lang duren, maar de weg is omhoog.

Bij dit besef helpt mij ook dat ik weet dat ik nooit alles in één keer ga verkopen. Als ik stop met werken verkoop ik periodiek plukjes, om te voorzien in mijn behoefte aan cash geld en als aanvulling op mijn dividendinkomen. De rest (het merendeel) blijft gewoon staan zodat de tijd z’n helende werk kan doen. Want het blijft allemaal papieren geld, tot het moment dat je verkoopt. En een daling van de beurs is alleen een probleem als je nu alles moet verkopen. Zelfs als ik stop met werken heb ik nog steeds een eeuwigdurende beleggingshorizon, al zal de portefeuille dan in kleine stapjes kleiner worden.

Ik probeer zo min mogelijk naar de waarde van mijn portefeuille te kijken. Eigenlijk doe ik dat alleen nog bij het maken van mijn kwartaalupdates. Dat helpt mij ook in mijn gemoedsrust. En het helpt me om niet in paniek te raken, en af te wijken van mijn strategie van kopen-en-vasthouden.

Uiteraard ben ik me ervan bewust dat er een einde kan komen aan het eeuwigdurend lijkende stijgen van de beurzen. Er kan een nieuwe en ergere pandemie komen. Een derde wereldoorlog. Apocalyptische rampen die we zelf veroorzaken door niet goed voor onze planeet Aarde en het klimaat te zorgen. Maar daar kunnen wij individuen toch bijna niks aan doen. En dan heb ik altijd nog mijn moestuin….

Baal ik als ik zie dat mijn portefeuille stevig daalt? Ja, natuurlijk nog steeds een beetje. Maar het maakt niet meer dat ik overweeg om mijn strategie los te laten. Het wordt steeds makkelijker om gewoon door te gaan. Risico went. Voor mij in elk geval wel. Dat zal overigens niet voor iedereen gelden. ZuinigAan bijvoorbeeld merkte dat ze er heel slecht tegen kon, en heeft haar beleggingen verkocht. En dat snap ik ook.

Eerder dit weekend las ik een interessant artikel in mijn lijfblad The Economist dat ook raakt aan dit onderwerp. Het artikel bespreekt een recent onderzoek van Rob Arnott van Research Affiliates (een investeerder), en Edward McQuarrie van Santa Clara University. Zij stellen een nieuwe benadering voor het beprijzen van investeringen voor, waarbij de focus verschuift van risico naar angst. Traditioneel wordt in de financiële wereld veel nadruk gelegd op het meten en beheren van risico’s bij investeringen. Maar hun onderzoek suggereert dat de emotionele reacties van beleggers, vooral angst, een grotere invloed hebben op de markten en rendementen dan eerder werd aangenomen.

De auteurs stellen dat angst een krachtige drijfveer is die de beslissingen van beleggers beïnvloedt, wat leidt tot marktschommelingen die niet altijd in lijn zijn met fundamentele economische indicatoren. Het artikel benadrukt dat markten geen vaste wetten volgen, en dat het begrijpen van de rol van angst cruciaal kan zijn voor succesvolle beleggingsstrategieën. Dit is een van de redenen dat ik ook al jaren de VIX-index, ook wel bekend als de ‘Fear Index’, volg.

Risico. Angst. Wat ze gemeen hebben is dat het niet-rationele factoren zijn…

Hoe kijk jij naar risico’s?

De Box-3 brief

  • Berichtcategorie:Financiën

Vrijwel iedereen met een beetje vermogen heeft ermee te maken. Box 3 van ons belastingstelsel. Formeel ‘belasting op inkomen uit sparen en beleggen’. En iedereen die ermee te maken heeft (en niet onder een steen geleefd heeft) weet dat daar gedoe over is.

Vroeger was het leven simpel. De Belastingdienst ging er van uit dat je 4,0 procent rendement maakte op dat vermogen, en hief daar 30 procent belasting over. In totaal was dat een vermogensrendementsheffing van 1,2 procent. Maar toen daalde de rente naar (bijna) nul en gingen spaarders klagen dat hun werkelijke rendement véél lager was dan die 1,2 procent, en daar gingen politici weer naar luisteren want spaarders gaan eens in de paar jaar naar de stembus, en toen laaide de discussie op over een rendementsheffing op basis van werkelijk rendement, en sindsdien is het een puinhoop. Onrecht is ons aangedaan, er moet dus rechtsherstel komen, en daar lopen we in vast.

En nu lig ik dus al bijna twee weken bibberend te wachten bij onze brievenbus. Op de aangekondigde brief van de Belastingdienst. Want ik ben een Box-3 slachtoffer, en het herstel gaat van start.

Maar inmiddels ben ik toch maar weer vertrokken bij de brievenbus. En kan die brief me eigenlijk geen donder meer schelen. Want zo slachtofferig ben ik nou ook weer niet.

Het rendement van Meneer Elders

Ik ben er eens even voor gaan zitten, en heb vooruit gekeken naar de brief door terug te kijken op mijn eigen situatie. Vriendin en ik hebben nog van vier jaren belastingaangiftes openstaan. Over 2021, 2022, 2023 en 2024 hebben we alleen nog maar een voorlopige aanslag. Ik heb voor die jaren eens even gekeken naar mijn vermogen met peildatum 1 januari, net als bij de belastingaangifte. En naar mijn werkelijke rendement

Voor mijn spaargeld kijk ik naar de rente die ik ontvangen heb over dat fiscale jaar. Dus met mijn spaarsaldo van 1 januari 2024 kijk ik naar de rente die ik begin 2025 ontvangen heb over het hele jaar 2024. Rente-ontvangsten gedeeld door spaarsaldo 1 januari 2024 is dan mijn persoonlijke spaarrendement (percentage) voor 2024. Het geeft een beetje een vertekend beeld, want het houdt geen rekening met bijstortingen of onttrekkingen gedurende 2024, maar het benadert zo realistisch mogelijk de peildata van de Belastingdienst.

Voor mijn beleggingen kijk ik ook weer naar de stand van mijn beleggingsportefeuille per 1 januari van het fiscale jaar. En ik kijk naar de True Time-Weighted Rate Of Return (TTWOR) die Portfolio Performance (link) mij gegeven heeft voor het betreffende kalenderjaar.

En die zie je dus in onderstaande tabel. Met daarbij ook de forfaitaire rendementen die de Belastingdienst voor de betreffende jaren hanteert voor spaargeld en voor beleggingen.

Rendement2021202220232024
Meneer EldersSparen0,12%0,16%1,96%6,66% (1)
(werkelijk)Beleggen22,64%-/-7,56%14,72%19,13%
Belastingdienst (2)Sparen0,01%0,00%0,92%1,44%
(forfaitair)Beleggen5,69%5,53%6,17%6,04%
WinnaarEldersFiscusEldersElders
  1. Vertekend beeld, er heeft in 2024 een tijdje een hééééél groot bedrag op de spaarrekening gestaan tussen het moment van verkoop/overdracht van Huize Geldnerd en het moment van aankoop/overdracht van Huize Elders. Zonder die vertekening kwam ik uit rond de 2,50%.
  2. Bron: www.belastingdienst.nl.

In de regel ‘Winnaar’ kun je in één oogopslag zien wie het hoogste rendement behaald heeft. Alleen in 2022 was het forfaitaire rendement voor de beleggingen waar de Belastingdienst mee gerekend heeft hoger dan mijn eigen rendement. En 2022 was een uitzonderlijk slecht beursjaar. Verder was mijn werkelijke beleggingsrendement elk jaar (veel) hoger dan het rendement waar de Belastingdienst mee rekent. En mijn spaarrendement was in deze periode elk jaar hoger dan het rendement waar de fiscus mee rekent.

En nu?

De Belastingdienst heeft aangegeven dat we niet extra aangeslagen zullen worden voor de jaren waarin ons rendement beter was. Dat komt wel nadat het stelsel echt hervormd is en we aangeslagen gaan worden op werkelijke rendementen (als dat ooit nog gebeurt….). Omgekeerd is het wel zo dat we compensatie kunnen krijgen voor de ja(a)r(en) waarin we een slechter rendement gemaakt hebben dan het rendement waar de Belastingdienst mee gerekend heeft. Dat geldt voor mij dus alleen in 2022.

Nu zegt dit plaatje nog niet alles. Want Vriendin en ik zijn fiscaal partner, en doen samen aangifte. In bovenstaande tabel zie je alleen de rendementen van mijn persoonlijke vermogen. Vriendin spaart meer en belegt minder dan Meneer Elders. Maar ook haar beleggingen zijn wereldwijd gespreid, en haar spaargeld stalt ze overal behalve bij de nauwelijks rente betalende grootbanken. Voor haar zal het plaatje dus niet heel anders zijn dan voor mij. En voor ons samen ook niet.

Die goeie ouwe tijd…

En ondertussen verlang ik stilletjes terug naar de tijd van de simpele vermogensrendementsheffing van 30,0 procent over een fictief rendement van 4,0 procent. Toen ik nog maar 1,2 procent hoefde te betalen. Wij ook altijd met onze grote mond… Want we zijn nu mooi duurder uit. En de Belastingdienst is de lachende derde, die gaat meer centjes naar binnen harken in Box 3. Als we dat dan maar wel uitgeven aan Defensie om ons de Russen van het lijf te houden. En niet aan het wachtgeld voor die waardeloze flutministers die dadelijk allemaal naar huis mogen. Mopperdemopper…

Lig jij ook bibberend bij de brievenbus te wachten op post van de Belastingdienst?

Tweede kwartaal 2025

  • Berichtcategorie:Financiën

Het tweede kwartaal van 2025 is voorbij, de zomer is ruimschoots begonnen. Die andere financiële goeroe ging met pensioen. Zelf wil ik overigens iets eerder stoppen dan op mijn 94e…. 😉 En de wereld? Ach ja nee… Rusland. Israël. Iran. De Verenigde Staten. Den Haag. Er gebeurt weinig om vrolijk van te worden. Wel volkerenmoord. Geen volkerenmoord. Of toch wel? Wel een vredesakkoord? Toch geen vredesakkoord? Wel tarieven. Geen tarieven. Toch wel. Hoger. Lager. Uitstel. Toch hoger. Laten we eerst nog eens wat bommen gooien. En nog wat extra ministers van Asiel benoemen. En verkiezingen gaan houden. Het leidt allemaal tot onzekerheid, het lost niks op, en daar houden ‘de markten’ niet van…

Voor de 36e keer kijk ik terug op een kwartaal. Negen jaar persoonlijke financiële historie. Het was een dynamisch kwartaal, dus we gaan snel aan de slag.

Aandelenmarkten

Ook dit keer begin ik met de Amerikaanse S&P500-index. Aan het einde van het eerste kwartaal denderden de beurzen naar beneden, met dank aan het economisch beleid van prins Wortel de Tweede in de Verenigde Staten. Maar aan het begin van het tweede kwartaal bewezen de aandelenmarkten wederom dat de bewegingen weinig met ratio te maken hebben. Ze klommen keurig weer omhoog. En inmiddels tikt de S&P500 weer recordstanden aan. Zelfs waanzin kan normaal worden…

Nog geen recordstanden op de Europese beurzen. Maar ook daar een sterke stijging. Als we nou onze ogen dicht doen, onze vingers in onze oren stoppen, en heel hard de Europese Hymne zingen, kunnen we dan net doen alsof alles normaal is? We kunnen het in elk geval proberen…

Het was dus wederom de geopolitiek die de aandelenbeurzen voorwaarts dreef in het afgelopen kwartaal. Bij de centrale banken was het beeld wederom gemengd.

In april verlaagde de Europese Centrale Bank (ECB) de rente voor de zevende keer in een jaar tijd. De door Trump en zijn handlangers veroorzaakte onzekerheid was hier een belangrijk argument voor. Dat blijft niet heel gunstig voor Nederland, met onze hardnekkig hoge inflatie en het door onze problemen vooruitschuivende aanstaande voormalige regering vakkundig om zeep geholpen consumentenvertrouwen. In de Verenigde Staten hield de FED zich nog steeds gedeisd. Geen aanpassingen van de rente.

Sinds eind 2024 gebruik ik een nieuwe grafiek. In deze grafiek zie je de Federal Funds Target Range – Lower Limit (DFEDTARL) van de Amerikaanse FED, en de Deposit Facility van de Europese Centrale Bank. Dus niet meer de dagkoers van de Amerikaanse 10-jaars Treasury Bonds, maar de officiële rentestanden van de centrale banken.

Verder kijk ik ook elk kwartaal naar de VIX-index, ook wel bekend als de Fear Index, de maatstaf van volatiliteit in de markt. Daar zagen we aan het begin van het kwartaal een enorme piek toen Trump z’n handelstarieven aankondigde. Maar al snel bleek dat de soep niet zo heet gegeten werd en gingen we terug naar een stabiel niveau. Maar wel een niveau dat een paar tikjes hoger ligt dan twee jaar geleden.

En zoals gebruikelijk ook een blik op de dollarkoers. Na de zomer van 2024 werd de dollar sterker. Maar sinds begin dit jaar is de dollar behoorlijk verzwakt. Aan het einde van het vierde kwartaal van 2024 kreeg je voor € 1,00 ongeveer US$ 1,03. Aan het einde van het eerste kwartaal van 2025 was dat US$ 1,08. En inmiddels krijg je voor € 1,00 ongeveer US$ 1,18.

Ik heb zelf alleen nog indirecte blootstelling aan de Amerikaanse dollar, voor mijn eigen portefeuillebeheer is de dollar niet meer van belang. De laatste dollartransactie in mijn administratie dateert van februari 2022. Maar toch heb ik hier last van in mijn portefeuille. Want van US$ 1,03 naar US$ 1,18 in zes maanden tijd is wel erg veel…

Mijn portefeuille

Mijn portefeuille beweegt zoals altijd keurig mee met de wereldwijde aandelenmarkten en obligatiemarkten, met dank aan VWRL en IUSN aangevuld met enkele dividend-ETFs. Dit jaar ben ik weer begonnen met het kopen van dividend-ETFs. Gewoon omdat ik meer dividend wil ontvangen. En ik heb één aandeeltje VWRL bijgekocht, gewoon omdat ik op ronde aantallen uit wil komen in de aandelenposities in mijn portefeuille.

MaandFondsAantalKoers
AprilVanEck Developed Markets Dividend Leaders ETF (TDIV)5441,2050
MeiiShares STOXX Global Select Dividend 100 UCITS ETF (ISPA)5030,6150
Vanguard FTSE All-World UCITS ETF (VWRL)1126,8500
JuniiShares STOXX Global Select Dividend 100 UCITS ETF (ISPA)11030,5150

In het tweede kwartaal volgde ik ook mooi de bewegingen van de markt. Het blijft voorlopig wel kwakkelen in 2025. De wereldwijde indexes zijn wel weer hersteld.

Maar de waarde van mijn portefeuille is nog niet terug op een all-time high. Een valuta-effect. Want veel aandelen die onderdeel zijn van mijn Euro-genoteerde ETFs zijn op de beurs genoteerd in Amerikaanse dollars. En voor 1 Euro kreeg je begin dit jaar 1,03 Amerikaanse dollar. Aan het einde van het tweede kwartaal kreeg je voor 1 Euro 1,18 Amerikaanse dollar. Een verschil van 14,5 procent. Maar op de langere termijn is het effect nog steeds niet heel erg groot te noemen. De kopen-en-vasthouden belegger blijft gewoon rustig doorgaan.

Deze grafiek komt ook weer uit Portfolio Performance. De groene lijn laat de waarde van mijn portefeuille zien. De grijze lijn mijn totale inleg.

In onderstaande tabel zie je het percentage dat mijn portefeuille nu hoger (+) of lager (-/-) staat dan de totale inleg die ik gedaan heb, en je ziet de True-Time Weighted Rate of Return (TTWOR). Beide bekijk ik voor het laatste jaar plus één kwartaal. Na het negatieve getalletje van vorig kwartaal staat er nu weer een iets minder negatief getalletje.

Indicator2024 Q22024 Q32024 Q42025 Q12025 Q2
% boven inleg69,2%75,5%81,2%76,9%77,8%
TTWOR (annualized)8,7%14,7%18,8%-5,21%-0,20%

Dividend en Spaarrente

In het tweede kwartaal van 2025 ontving ik netto € 2.538,64 aan dividend op mijn rekening. In het tweede kwartaal van 2024 was dat nog € 2.674,19 en in het eerste kwartaal van 2025 ontving ik netto € 880,22.

Het lijkt erop dat Vanguard de betaaldatum van het VWRL-kwartaaldividend structureel een weekje heeft opgeschoven. Het in maart aangekondigde kwartaaldividend werd betaald op 2 april, en het in juni aangekondigde dividend heeft een betaaldatum van 2 juli. Ik heb gezocht, maar hier geen actieve communicatie over gevonden. Daardoor is de totale dividendontvangst van het tweede kwartaal nét geen record, 2024 was net iets hoger. Maar goed, dit derde kwartaal is wel goed begonnen met de ontvangst van het dividend van VWRL…

Ik registreer mijn dividend op netto contante basis in Euro’s, de basisvaluta van mijn administratie. Dat betekent dat ik het netto dividendbedrag opneem in mijn administratie op het moment dat het op mijn beleggingsrekening bijgeschreven wordt. Daarom moet ik de VWRL-dividenden van mijzelf een kwartaaltje later boeken, de betaaldatum telt. Als het een dividend in buitenlandse valuta (Amerikaanse dollar of een andere valuta) is, dan reken ik het om naar Euro’s tegen de wisselkoers van het moment van ontvangen op mijn rekening.

Bij mijn laatste analyse van mijn dividendrendement heb ik ook gekeken naar het Forward Dividend. Het Forward Dividend bereken ik door het netto uitbetaalde dividend per aandeel van de afgelopen vier kwartalen te vermenigvuldigen met mijn huidige aantal aandelen. Voor 2025 verwachtte ik op basis van de afgelopen jaren een vrij vlakke ontwikkeling van het dividend.

In het tweede kwartaal verbeterde mijn Forward Dividend verwachting van € 8.086 (en een paar cent) naar € 8.425. Het bijkopen van dividend-ETFs werpt z’n vruchten af.

Dan de spaarrente. In navolging van de ECB verlaagde Lloyds de rente in mei van 2,00 procent naar 1,50 procent. Daarmee doen ze niet echt meer mee als prijsvechter in de ranglijstjes van spaarrekeningen zonder beperkende voorwaarden. Misschien moet ik komend kwartaal weer eens verder gaan kijken, al is het verschil nauwelijks de moeite waard omdat ik maar beperkt spaargeld aanhoud. Het merendeel zit in de beleggingen. Mijn kleine bufferspaarrekening bij ABN AMRO geeft momenteel 1,25 procent rente, iets lager dan de 1,50 procent uit het eerste kwartaal.

Spaarpercentage

In de loop van het tweede kwartaal van 2024 ben ik begonnen met het berekenen van mijn spaarpercentage met behulp van een rapport in GnuCash.

Het beeld van mijn spaarpercentage in het tweede kwartaal valt me niet tegen, ik deed wat grote uitgaven. Ik heb voor 2025 geen specifieke doelstelling voor mijn spaarpercentage vastgesteld. Over het hele jaar verwacht ik tussen de 35 en 40 procent uit te komen, in lijn met mijn langjarig gemiddelde. Volgens GnuCash zit ik aan het einde van het tweede kwartaal op 48,9 procent. Daar ben ik dus meer dan tevreden over.

Eigen Vermogen

Dit kwartaal was er zoals gebruikelijk het reguliere salaris, inleg in mijn beleggingen, en natuurlijk de bewegingen van de beleggingsportefeuille op de golven van de aandelenmarkten. Ook een beetje rente, ABN AMRO keert dat elk kwartaal uit. Verder de gebruikelijke positieve bijdrage van de hypotheekaflossing aan mijn vermogen. En ook de aandelenmarkt leverde een bijdrage. Een negatieve dit keer, maar uiteindelijk valt dat effect me mee.

Ik heb sinds december 2023 in totaal ruim 35.000 kilometer gereden met mijn dinosaurussap verstokende racemonster. Op basis van kenteken en huidige kilometerstand heb ik de huidige waarde opgezocht in de ANWB Koerslijst. Ik gebruik de waarde bij ‘Inruilen bij een autobedrijf’. Die is uiteraard weer iets lager dan de waarde aan het eind van het vorige kwartaal. Het verschil tussen de waarde aan het einde van het vorige kwartaal en de huidige dagwaarde heb ik als afschrijving geboekt in mijn financiële administratie. Dat zie je als negatieve mutatie op de post Bezittingen terug in onderstaande grafiek.

Mijn contanten (het geld op de lopende rekening en de spaarrekening) namen iets af. Dat komt door mijn bijzondere uitgaven, meer daarover zoals gebruikelijk aan het eind van deze blogpost.

En dat leidt tot onderstaande ontwikkeling van mijn vermogen per kwartaal. Ook dit kwartaal weer een bescheiden groei! In het tweede kwartaal van 2025 is mijn eigen vermogen gegroeid met 1,7 procent. De eerste helft van dit jaar was geen klapper, zullen we maar zeggen. Ik moet het van mijn eigen spaarpercentage hebben. Maar ook dat hoort erbij.

Bijzondere Uitgave(n)

De meest bijzondere uitgave van dit kwartaal was een cadeautje aan mijzelf. Ik kocht een verrekijker. Met een fijne korting dankzij Vriendin. Zij heeft al jaren een goede kijker, en het werd tijd dat ik er ook eentje kocht. Zodat we samen tegelijkertijd naar alle vogels en andere dieren hier in Elders kunnen kijken. En de andere grote uitgave was een nieuwe server. Het is weer een QNAP geworden.

Beide uitgaven zijn betaald uit het potje voor Gadgets en Tech. Dat is hiermee behoorlijk geplunderd. Maar daarvoor heb ik mijn voorzieningen juist. Om ze uiteindelijk uit te geven…

Hoe was jouw tweede kwartaal van 2025?

Je kunt oude kwartaalberichten teruglezen via mijn overzichtspagina. Die tegenwoordig ook hier op Elders Leven staat.

Eerste kwartaal 2025

  • Berichtcategorie:Financiën

Het eerste kwartaal van 2025 is alweer even voorbij. Een koude en sombere winter, niet alleen vanwege de weersomstandigheden, maar ook vanwege alle geopolitieke ontwikkelingen. En vooral ook vanwege het overlijden van Hondje.

Als de wereldpolitiek overheerst wordt door uit de hand gelopen schoolpleinpestkoppen dan valt er weinig goeds te verwachten. En dat blijkt momenteel elke dag. Ik voel me machteloos en vraag me alleen nog maar af hoe diep we als mensheid gaan zinken voordat het weer eens beter wordt.

En ja, ondertussen blog ik vandaag ook alweer een jaar op Elders Leven. Op 7 april 2024 verscheen tegelijkertijd de laatste blog van Geldnerd en de eerste blog op mijn nieuwe plekje op het internet.

Ik kijk hier voor de vijfendertigste keer terug op een kwartaal. Vijfendertig keer. De langstlopende vaste rubriek op mijn blog. Lees hier mee met de ontwikkelingen van mijn persoonlijke financiën in deze nog steeds ingewikkelder wordende wereld…

Aandelenmarkten

Ook dit keer begin ik niet met de centrale banken en de rente, maar met de Amerikaanse S&P500-index. “Zelf verwacht ik overigens dat alle positieve verwachtingen weer veel te optimistisch blijken te zijn. Het zal allemaal wel tegenvallen. Dus dat dondert nog wel weer naar beneden”. Deze woorden schreef ik begin dit jaar. En dat bleek ook zo te zijn.

De ‘Trump Bump’ van januari en februari (een wederom op geen enkel rationeel feit gebaseerde stijging van de koersen) werd in maart een ‘Trump Slump´. Ik verloor een jaarinkomen in minder dan twee weken. Fictief dan. Want zolang ik niet verkoop is het allemaal fictief geld, behalve het geld dat ik ingelegd heb. Per saldo hadden de Amerikaanse beurzen hun slechtste kwartaal sinds 2022. En dat, weten alle beleggers, was geen best beursjaar. En inmiddels weten we dat het tweede kwartaal van 2025 ook niet zo best begonnen is…

Op de Europese beurzen gebeurde dan weer iets heel anders. Voor het eerst in mijn herinnering, in elk geval zolang als ik kwartaalupdates schrijf, deden de beurzen in Europa het beter minder slecht dan de Amerikaanse markt.

Het was dus wederom de geopolitiek die de aandelenbeurzen voorwaarts dreef in het afgelopen kwartaal. Bij de centrale banken was het beeld gemengd. In Europa daalde de rente verder. De ECB verlaagde de rente eind januari en in maart. Niet meteen gunstig voor Nederland, want de inflatie in ons instabiele kikkerlandje blijft hardnekkig hoog. In de Verenigde Staten hield de FED zich even gedeisd. Geen aanpassingen van de rente. Het zou me niet verbazen als daar de komende periode juist renteverhogingen nodig gaan zijn. Want de ‘zeer experimentele’ economische politiek van president Wortel en zijn hulpje meneer X met de vervelende rechterarm zal naar verwachting de inflatie in de Verenigde Staten behoorlijk aanwakkeren. Eigen schuld…

Sinds eind 2024 gebruik ik een nieuwe grafiek. In deze grafiek zie je de Federal Funds Target Range – Lower Limit (DFEDTARL) van de Amerikaanse FED, en de Deposit Facility van de Europese Centrale Bank. Dus niet meer de dagkoers van de Amerikaanse 10-jaars Treasury Bonds, maar de officiële rentestanden van de centrale banken.

Verder kijk ik ook elk kwartaal naar de VIX-index, ook wel bekend als de Fear Index, de maatstaf van volatiliteit in de markt. Die zie ik oplopen. Dat de wereld in brand staat is blijkbaar geen reden om bang te zijn, maar handelsoorlogen en tarieven zijn dat wel. Wederom een bewijs dat het de markten gaat om geld, niet om mensen. Mensen zijn interessant als ze consumeren, anders niet.

En zoals gebruikelijk ook een blik op de dollarkoers. In het laatste kwartaal van 2024 is de dollar eigenlijk alleen maar sterker geworden. Aan het einde van het vierde kwartaal kreeg je voor € 1,00 ongeveer US$ 1,03. Inmiddels is de dollar enigszins verzwakt en krijg je voor € 1,00 ongeveer US$ 1,08. Ik heb zelf alleen nog indirecte blootstelling aan de Amerikaanse dollar, voor mijn eigen portefeuillebeheer is de dollar niet meer van belang. De laatste dollartransactie in mijn administratie dateert van februari 2022.

Mijn portefeuille

Mijn portefeuille beweegt zoals altijd keurig mee met de wereldwijde aandelenmarkten en obligatiemarkten, met dank aan VWRL en IUSN aangevuld met enkele dividend-ETFs. Dit jaar ben ik weer begonnen met het kopen van dividend-ETFs. Gewoon omdat ik meer dividend wil ontvangen.

MaandFondsAantalKoers
JanuariVanEck Developed Markets Dividend Leaders ETF (TDIV)5941,6700
FebruariiShares STOXX Global Select Dividend 100 UCITS ETF (ISPA)5030,4800
MaartiShares STOXX Global Select Dividend 100 UCITS ETF (ISPA)6030,6450

In het eerste kwartaal volgde ik ook mooi de bewegingen van de markt. Vooraf hield ik mijn hart al vast. Ik verwachtte dat Trump en de zijnen voor chaos en onzekerheid zouden zorgen. En daar houden financiële markten niet van. En dat bleek te kloppen. Begin maart begon Trump te strooien met importtarieven. En doken de markten naar beneden. Alle koersstijgingen van januari en februari werden in een paar dagen teniet gedaan. Maar ach, op de langere termijn is het effect vooralsnog niet heel erg groot te noemen. De kopen-en-vasthouden belegger blijft gewoon rustig doorgaan.

Deze grafiek komt ook weer uit Portfolio Performance. De groene lijn laat de waarde van mijn portefeuille zien. De grijze lijn mijn totale inleg.

In onderstaande tabel zie je het percentage dat mijn portefeuille nu hoger (+) of lager (-/-) staat dan de totale inleg die ik gedaan heb, en je ziet de True-Time Weighted Rate of Return (TTWOR). Beide bekijk ik voor het laatste jaar plus één kwartaal. Een negatief getalletje, dat was alweer eventjes geleden…

Indicator2024 Q12024 Q22024 Q32024 Q42025 Q1
% boven inleg77,8%69,2%75,5%81,2%76,9%
TTWOR (annualized)36,3%8,7%14,7%18,8%-5,21%

Dividend en Spaarrente

In het eerste kwartaal van 2025 ontving ik netto € 880,22 aan dividend op mijn rekening. In het eerste kwartaal van 2024 was dat nog € 1.173,09 en in het vierde kwartaal van 2024 ontving ik netto € 1.669,13. Traditioneel zijn het vierde kwartaal en het eerste kwartaal de slechtste dividendkwartalen in mijn portefeuille. Dit eerste kwartaal is helemaal bijzonder, om één of andere reden die ik niet heb kunnen achterhalen is het kwartaaldividend van VWRL pas betaald op 2 april. In het tweede kwartaal dus.

Ik registreer mijn dividend op netto contante basis in Euro’s, de basisvaluta van mijn administratie. Dat betekent dat ik het netto dividendbedrag opneem in mijn administratie op het moment dat het op mijn beleggingsrekening bijgeschreven wordt. Als het een dividend in buitenlandse valuta (Amerikaanse dollar of een andere valuta) is, dan reken ik het om naar Euro’s tegen de wisselkoers van het moment van ontvangen op mijn rekening.

Bij mijn laatste analyse van mijn dividendrendement heb ik ook gekeken naar het Forward Dividend. Het Forward Dividend bereken ik door het netto uitbetaalde dividend per aandeel van de afgelopen vier kwartalen te vermenigvuldigen met mijn huidige aantal aandelen. Voor 2025 verwachtte ik op basis van de afgelopen jaren een vrij vlakke ontwikkeling van het dividend. De ontwikkeling in het eerste kwartaal laat een lichte verbetering zien ten opzichte van een kwartaal geleden. Deels door een hoger kwartaaldividend van ISPA, maar vooral omdat ik weer dividend-ETFs ben gaan bijkopen. Niet zo vreemd dus

Dan de spaarrente. Die kwam neerwaarts in beweging. Lloyds verlaagde de rente medio januari naar 2,25 procent, en ging in de tweede helft van februari omlaag naar 2,00 procent.

Vanaf 1 januari 2025 kent Lloyds twee klassen op de spaarrekening. Een saldoklasse tot € 500.000, en een saldoklasse van € 500.000 en meer. Dat opent de weg om het rentepercentage te gaan diversificeren. Maar ik kan me niet voorstellen dat ik nog een keer meer dan € 500.000 op een spaarrekening heb staan.

Zelf stapte ik in maart voor mijn betalingsverkeer over van Rabobank naar ABN AMRO. En dat betekent dat mijn kleine bufferspaarrekening nu ook bij ABN AMRO zit, gekoppeld aan mijn betaalrekening daar. Daar staat zelden meer dan een paar honderd euro op, maar voor de volledigheid neem ik wel het rentepercentage mee in mijn rapportages. Dat is 1,50 procent, iets lager dan de 1,70 procent die ik bij Rabobank kreeg. Het rentepercentage bij de Rabobank zal uit mijn toekomstige kwartaalrapportages verdwijnen.

NB: actuele weergegeven spaarrente Rabobank is voor saldo tot en met € 20.000.

Spaarpercentage

In de loop van het tweede kwartaal van 2024 ben ik begonnen met het berekenen van mijn spaarpercentage met behulp van een rapport in GnuCash. Ik denk dat, door het dubbel boekhoudsysteem in GnuCash, deze nieuwe methode een betrouwbaarder beeld geeft dan de oude methode in mijn administratie in de spreadsheet, die op kasbasis werkte.

Het beeld van mijn spaarpercentage in het eerste kwartaal vind ik ‘normaal’. In februari kocht ik wat kleding, verder geen grote uitgaven. Ik heb voor 2025 geen specifieke doelstelling voor mijn spaarpercentage vastgesteld. Over het hele jaar verwacht ik tussen de 35 en 40 procent uit te komen, in lijn met mijn langjarig gemiddelde. Volgens GnuCash zit ik aan het einde van het eerste kwartaal op 50,8 procent. Daar ben ik dus meer dan tevreden over.

Eigen Vermogen

Dit kwartaal was er zoals gebruikelijk het reguliere salaris, inleg in mijn beleggingen, en natuurlijk de bewegingen van de beleggingsportefeuille op de golven van de aandelenmarkten. Verder ook de jaarlijkse aanpassing van de WOZ-waarde (al waardeer ik nog steeds op aankoopprijs, dus mutatie is nul), en de jaarlijkse rente-inkomsten. Verder de gebruikelijke positieve bijdrage van de hypotheekaflossing aan mijn vermogen. En ook de aandelenmarkt leverde een bijdrage. Een negatieve dit keer, maar uiteindelijk valt dat effect me mee.

In totaal ontving ik € 1.252,07 aan rente op mijn spaarrekeningen. Het is alweer heel wat jaartjes geleden dat ik zo’n mooi bedrag bij mocht schrijven.

Ik heb sinds december 2023 in totaal ruim 28.000 kilometer gereden met mijn dinosaurussap verstokende racemonster. Op basis van kenteken en huidige kilometerstand heb ik de huidige waarde opgezocht in de ANWB Koerslijst. Ik gebruik de waarde bij ‘Inruilen bij een autobedrijf’. Die is uiteraard weer iets lager dan de waarde aan het eind van het vorige kwartaal. Het verschil tussen de waarde aan het einde van het vorige kwartaal en de huidige dagwaarde heb ik als afschrijving geboekt in mijn financiële administratie. Dat zie je als negatieve mutatie op de post Bezittingen terug in onderstaande grafiek.

En dat leidt tot onderstaande ontwikkeling van mijn vermogen per kwartaal. Groei! Dat had ik niet verwacht. Bescheiden groei weliswaar, maar groei is groei. In het eerste kwartaal van 2025 is mijn eigen vermogen gegroeid met 0,4 procent. De laagste groei sinds het tweede kwartaal van 2022, toen ik voor de laatste keer de min indook. En inmiddels sta ik in het tweede kwartaal al behoorlijk in de min, zoals vrijwel alle beleggers…

Bijzondere Uitgave(n)

We deden we wat kleinere uitgaven voor de start van het moestuinseizoen. Maar de meest bijzondere uitgaven van dit kwartaal waren voor mij persoonlijk ook de meest verdrietige. De kosten voor het laten inslapen en het laten cremeren van Hondje… Ik mis hem enorm, al weet ik dat dit ook voor hem de beste keuze was. 😢🐶

Hoe was jouw eerste kwartaal van 2025?

Je kunt oude kwartaalberichten teruglezen via mijn overzichtspagina.

Zwitsers komen, Chinezen gaan, Nederlanders falen…

  • Berichtcategorie:Financiën

Zomaar ineens wat brokergerelateerde berichtjes in onze inbox.

Nederlanders falen

Toen ik vorige week bezig was met onze belastingaangifte viel het me al op. Er zat een verschil tussen de gegevens die de Belastingdienst vooringevuld had over de Meesman-portefeuille van Vriendin, en de opgave die zijzelf gekregen had van Meesman. En jawel hoor… Dit weekend een mailtje van Meesman. Er was bij een aantal klanten een foutje gemaakt in de gegevens die bij de Belastingdienst waren aangeleverd. We werden geadviseerd om de gegevens te gebruiken uit de opgave die Vriendin ontvangen had.

Ongeveer rond dezelfde tijd zag ik deze foto voorbijkomen. Een wervingscampagne van Meesman. Ik denk dat ze mensen zoeken die goed kunnen knippen en plakken in Excel om fouten zoals hierboven te voorkomen…

Maar als ik inzoom dan zie ik iets wat Meesman direct verder doet zakken in mijn achting. Als je de mok uitvergroot kun je lezen wat erop staat. Een mok in de categorie ‘meer dan sneue vaderdag-cadeaus… ‘I don´t need to Google, my wife knows everything´….. Sowieso vind ik elk bedrijf dat zich anno nu nog vereenzelvigt met Amerikaanse Evil Big Tech meer dan sneu…

En dan ook nog een ander interessant berichtje. Vroeger, toen bloggen nog hip was, verdienden veel bloggers een extra zakcentje door onder nadere hun broker van harte aan te bevelen. Geldnerd heeft nooit meegedaan aan dat soort moreel verwerpelijke praktijken. Uiteindelijk greep de Autoriteit Financiële Markten in en werd deze praktijk verboden. En deze week werd bekend dat Bux (inmiddels onderdeel van ABN AMRO) alsnog een boete van € 1,6 miljoen krijgt voor dit gedrag. Het blijven boeven, die financiële dienstverleners… Finfluencers trouwens ook.

Zwitsers komen, Chinezen gaan…

En zowaar een juichmail van mijn broker SAXO in mijn inbox. Ze verwelkomen een nieuwe aandeelhouder. Bank J. Safra Sarasin AG (Safra) verwerft een belang van 70 procent. Ik moest het even opzoeken op de interwebsriool, maar dat is dus een Zwitserse bank die weer eigendom is van een Braziliaanse bank. Ze kopen alle aandelen van Geely Financials Denmark A/S, een dochteronderneming van Zhejiang Geely Holding Group Co. Ltd. en Mandatum Group. Dit uiteraard onder voorbehoud van goedkeuring door de relevante toezichthouders. Die 70 procent aandeelhouder was een Chinees bedrijf, en dat vond ik niet zo fijn. Zwitserland en Brazilië vind ik dan al minder erg. Maar goed, dat dachten we de afgelopen 80 jaar ook van de Verenigde Staten….

Ik blijf nog maar even bij Saxo….

Hoe gaat het met jouw broker?

Portfolio Performance opnieuw bekeken

  • Berichtcategorie:Financiën

Onlangs schreef ik een eerbetoon aan alle gratis open-source software die ik gebruik, ter gelegenheid van de I love Free Software dag. Naar aanleiding van dat bericht kreeg ik een vraag om eens wat meer te schrijven over Portfolio Performance, de software waarmee ik mijn beleggingsportefeuille beheer. Nou heeft die vervelende Geldnerd dat ook al eens een keertje gedaan, maar (a) dat is lang geleden en (b) sindsdien heb ik nog heel veel nieuwe functies ontdekt. Tijd dus om er nog eens wat uitgebreider naar te kijken.

Wat is Portfolio Performance?

Portfolio Performance (PP) is software om je beleggingen mee te volgen. Punt. En daarmee doe ik het tekort, want het heeft heel veel mogelijkheden. Zeker als je meerdere beleggingsrekeningen hebt, of verschillende beleggingen en speculaties op verschillende plekken beheert.

Wie geld betaalt voor software of een spreadsheet om z’n administratie mee te doen en z’n geld beter te beheren, is bij voorbaat gezakt voor het examen ‘verstandig met geld omgaan’….

Hoe begin je?

Ik ga je niet vertellen hoe je PP installeert en begint met je portefeuille. Ten eerste zijn mijn lezers geen onvolwassen kinderen en ten tweede ben ik altijd een warm voorstander van het lezen van de handleiding. Veel te weinig mensen doen dat. Overigens werk ik al jaren met de Engelstalige versies van software, niet met de Nederlandstalige versie als die beschikbaar is. Als ik dan namelijk iets opzoek op internet is het veel makkelijker om de oplossing te vinden.

Waar ik je wel in mee wil nemen is hoe ik PP gevuld heb. Want PP wordt leuker en nuttiger als je er meer data in hebt zitten voor langere periodes. Zoals veel mensen weten ben ik in 2013 (na mijn echtscheiding) begonnen met mijn huidige beleggingsspreadsheet. Geldnerd had daarvoor een enorme spreadsheet (‘het monster’). Daarin zaten ook alle transacties die ik sinds begin 2013 gedaan heb.

Nadat ik in PP de basisportefeuille had ingericht heb ik een paar basistransacties handmatig ingevoerd. Een aankooptransactie, een verkooptransactie, een dividendbetaling, een overboeking van mijn lopende rekening naar de beleggingsrekening, en de maandelijkse afrekening van mijn broker. Vervolgens heb ik via ‘File | Export | CSV Files’ deze transacties geëxporteerd als CSV-bestand. Daarmee had ik de structuur van deze transacties in beeld. Welke velden, welke volgorde, hoe wil PP de gegevens hebben.

Op basis van deze structuur heb ik vervolgens een spreadsheet gemaakt met al mijn transacties uit Het Monster in het juiste format. Kolommetjes verplaatsen, datum-formats aanpassen, kolommetjes verwijderen, dat soort dingen. Die spreadsheet heb ik vervolgens geëxporteerd als CSV-bestand. En via ‘File | Import | CSV Files’ geïmporteerd in PP. Ik moest daarna een paar dingen handmatig aanpassen, toevoegen, en verwijderen, maar toen had ik ook in één keer tien jaar aan beleggingsdata in PP staan.

Mijn favoriete grafiek

Door de jaren heen had ik een aantal favoriete indicatoren en grafieken gevonden die ik actief gebruikte in mijn spreadsheet. Waaronder mijn favoriete beleggingsgrafiek. Die laat in één oogopslag zien hoe de totale waarde van mijn beleggingsportefeuille zich verhoudt tot de totale inleg die ik gedaan heb.

PP heeft standaard een grafiek die de actuele waarde laat zien. Die vind je in de linker zijbalk onder ‘Statement of Assets | Chart’. Bij die grafiek zitten een aantal standaard periodes bij die je kunt kiezen aan de bovenkant van het scherm. En die periodes kun je naar hartenlust zelf uitbreiden via de optie ‘Manage’ aan de onderkant van de lijst met periode-opties. Ik heb deze grafiek via het opties-tandwiel rechtsboven uitgebreid met de dataserie ‘Invested Capital (for reporting period)’. Dat laat zien hoeveel geld ik zelf heb ingelegd.

Accounts view

Onder ‘Accounts’ vind je jouw rekeningen. Ik heb bij Saxo een euro-rekening en een dollar-rekening. Die heb ik hier dus aangemaakt. Hier voer ik elke maand mijn transacties in.

Dividend

Handig! Onder ‘Performance | Payments’ vind je de uitgekeerde dividenden. Met verschillende sorteringsmogelijkheden.

Securities View

Onder ‘Performance | Securities’ vind je jouw actuele portefeuille. Je kunt de getoonde gegevens aanpassen via het opties-tandwiel rechtsboven. Als je één van jouw fondsen selecteert zie je een grafiek met het koersverloop, jouw transacties en de dividenduitkeringen. ook hier weer allerlei opties om het aan te passen naar jouw eigen voorkeuren.

Zelfgemaakte dashboards

Bij ‘Performance’ vind je een dashboard met algemene gegevens over je portefeuille. Je kunt naar hartenlust nieuwe dashboards aanmaken naar jouw eigen voorkeur.

Zo heb ik een dashboard gemaakt dat de performance laat zien over de afgelopen vijf jaar, voor de hele periode en per jaar.

En ik heb een dashboard gemaakt dat de performance laat zien over de laatste vijf en tien jaar, en sinds het begin van mijn huidige portefeuille (1 januari 2013).

Oh ja… Via ‘Online | Update Quotes’ kun je automatisch de koersen van de fondsen die je in PP hebt zitten bij laten werken.

Niet te geloven toch? Zo’n mooi stukje software, open-source en gratis!

Welke software gebruik jij voor het beheren van jouw beleggingsportefeuille? En ben jij zo dom om daarvoor te betalen?

Emoties van de reis naar FIRE

  • Berichtcategorie:Leven

Afgelopen weekend was er weer eens een mooie en gezellige FIRE Meetup. Georganiseerd door Mevrouw Hoefnix en CheesyFinance. Samen met Petra van Naar Financiële Vrijheid zat ik in het panel. En zoals altijd leverden de gesprekken ook nu weer mooie inzichten op. Dingen die je soms in hun onderdelen deels eigenlijk wel weet maar die dan in zo’n gesprek en het overdenken achteraf netjes aan elkaar klikken.

In de lange reis naar Financiële Onafhankelijkheid lijkt de nadruk heel erg te liggen op cijfertjes. En grafiekjes. Zelf heb ik daar ook veel tijd aan besteed om ‘the boring middle’ op te vullen. Maar niets is minder waar. Mijn eigen ervaring is dat succes vooral bepaald wordt door emoties. Je eigen emoties. Je bent je eigen grootste vijand. Of vriend.

In deze blogpost dus een persoonlijk verslag van een emotionele achtbaan. Die ik niet had willen missen. Want deze reis heeft me gebracht waar ik nu ben.

Emoties bij investeren

Begin 2016 was ik ervan overtuigd dat de markt zou ‘crashen’. Dus heb ik al mijn aandelen en fondsen verkocht. Er kwam geen crash. Later dat jaar heb ik alles maar weer teruggekocht. Dat heeft me geld gekost, want de koersen waren ondertussen gewoon door gestegen.

In 2020 brak plotseling COVID uit. Lockdowns. En hele grote onzekerheid. Zou er een medicijn komen? Of niet? Zou ik nog wel toiletpapier kunnen vinden? De beurzen reageerden met een stevige dip. Toen lukte het me wel om te blijven zitten en niet te verkopen. Idem in het slechte beursjaar 2022. Maar zeker dat me dit ook lukt bij een volgende crisis ben ik nog steeds niet.

Met meer risico komt er ook meer emotie. Stuiterende crypto-valuta? Crowdfundingprojecten die omvallen? Wat doet het met je emoties? Kun je daar tegen? Het is een van de redenen waarom ik mijn eigen beleggingen heel simpel houd. Ik heb mijzelf de afgelopen decennia beter leren kennen.

Emoties bij geld

Geld staat bij veel mensen in de top-tien van zorgpunten. Is zeker één van de top-tien stresspunten in een relatie. En zelfs met de luxe van genoeg geld blijven er veel emoties over.

Hoeveel geld is genoeg om te stoppen? Hoeveel cash wil je aanhouden versus beleggen? Wat voel je als je geld uitgeeft, nadat je stopt met inleggen en gaat onttrekken? Zomaar een paar vragen die ik de afgelopen twintig jaar ben tegengekomen.

Vorig jaar nog. Eind 2023 ben ik gestopt met inleggen in mijn beleggingen om contanten te verzamelen. Want we gingen een huis verkopen en een huis kopen en in een tijdelijke woning zitten en we hadden geen idee hoe dat er financieel uit zou gaan zien. Onzekerheid dus. En mijn natuurlijke reactie was om het geld dan maar even niet weg te zetten en bij de hand te houden.

Uiteindelijk was dat uiteraard allemaal niet nodig. We verkochten een huis en kochten een huis en hielden er geld aan over. En ik heb de gemiste inleg zo snel mogelijk weer ingehaald. Terugkijkend baal ik vooral dat ik een stukje ‘time in the market’ gemist heb. En besef ik dat het een reactie was op mijn eigen onzekerheid.

De afgelopen tien jaar heb ik ook heel vaak geschoven in het potje contanten dat ik achter de hand houd voor het geval dat mijn inkomen weg zou vallen. Drie jaar. Een jaar. Toch weer twee jaar. Een half jaar. Inmiddels staat het potje alweer een tijd op twee maanden leefgeld. En eigenlijk weet ik dat dit een onzinnig potje is. Het is gewoon de prijs die ik betaal voor mijn eigen onzekerheid.

Laat ik positief zijn, van drie jaar naar twee maanden, ik ben een stukje minder onzeker geworden. Ik heb mijzelf de afgelopen decennia beter leren kennen.

Tegen de stroom in

We leven in een samenleving die gebaseerd is op ‘meer’. Harder werken. Meer consumeren. Nieuw huis nieuwe auto nieuwe caravan nieuwe boot nieuwe kleren nieuwe gadgets. FIRE beweegt juist een beetje de andere kant op. We zitten niet allemaal op een houtje te bijten en onze theezakjes te drogen, dat is een misvatting. Maar je maakt wel andere afwegingen over je geld. Je gaat tegen de stroom in.

Hoe voelt het als je de nieuwe auto van de buren ziet? De foto’s van de wereldreis van je zus bekijkt? Je beste vrienden vertelt over je plannen en stuit op een muur van onbegrip? Of je hoort over de schulden van vrienden die je gemakkelijk af zou kunnen lossen, maar dan stop je wel twee jaar later met werken? Of die discussie met die ene vriend of familielid die wél weet van jullie plannen, maar die hardop uitspreekt dat ‘ie eigenlijk vindt dat jullie jezelf of jullie kinderen tekort doen. Want je kan toch veel meer doen? Geld moet toch rollen, liefst zo snel mogelijk? En je leeft toch maar één keer?

Ook hier spelen emoties een belangrijke rol. Zeker als de commentaren komen van mensen die dicht bij je staan. Het lukt me steeds beter om me weinig aan te trekken van de mening van anderen. Maar vanzelfsprekend is het nog steeds niet.

Zoektocht naar de invulling van het leven

Zo. De zin van het bestaan. Dat is even een zware, toch? Want met geld komt vrijheid. Vrijheid om keuzes te maken over de invulling van je leven. Waar word je echt blij van? Wat wil je echt gaan doen op het moment dat werken voor geld niet meer een belangrijke tijdsbesteding hoeft te zijn?

En het is ook de moeilijkste vraag. Als je veel FIRE-blogs leest zie je meer mensen ermee worstelen. Een enkeling zakt weg in depressie. Anderen gaan gewoon weer werken. Voor de meesten is het een zoektocht, niet zelden door verschillende dingen uit te proberen. Echt voelen en ervaren wat het is om iets te doen of te laten. Het ultieme proces om jezelf beter te leren kennen. En waar dat in je eentje al lastig is, is het natuurlijk een nog grotere uitdaging als je met z’n tweeën bent. Want heb je wel dezelfde verwachtingen? Vind je een levensstijl waar je allebei én samen gelukkig in bent?

Onze eigen zoektocht heb ik een tijdje al eens uitgebreid beschreven in deze blogpost. Het was een proces van jaren. Met heel veel ideeën die we gewikt, gewogen, onderzocht, en niet zelden weer verworpen hebben. En het was een emotionele achtbaan. Met een mooie uitkomst, dat wel…

Dus ja, grafiekjes en cijfertjes zijn nuttig tijdens de reis naar financiële onafhankelijkheid. Maar de emotionele reis is nog belangrijker op het pad naar succes. Denk ik tenminste.

Hoe goed ken jij jezelf?